Deltaco förvärvar Aurora Group

Deltaco AB och danska företaget Solar A/S har undertecknat ett bindande
köpeavtal i vilket Deltaco AB förvärvar Aurora Group Danmark A/S som är en
nordisk distributör av tillbehör för hemelektronik. Tillträdesdag samt betalning
för affären beräknas till slutet av april efter bland annat godkännande av
konkurrensmyndigheten i Norge.
Aurora Group är Nordens ledande distributör av tillbehörsprodukter för
hemelektronikhandeln. Bolaget finns idag representerat i hela Norden och har
sitt huvudkontor i Köpenhamn, Danmark. Under år 2012 omsatte verksamheten 520
MSEK med ett resultat före avskrivningar om 25 MSEK.

Förvärvet finansieras genom en kombination av befintlig kassa och nyupptagna
förvärvslån i bank. Koncernens eget kapital efter förvärvet förblir stabilt.
Förvärvet beräknas redan under 2013 påverka vinsten per aktie i Deltaco
-koncernen positivt.

Ledningen i Aurora medverkar i förvärvet och kommer att äga 10 procent i Aurora
med en option för Deltaco att per den 1 januari 2018 förvärva denna
minoritetspost för ett pris som beräknas utifrån Auroras resultatutveckling
kommande femårsperiod. Deltaco går därmed vidare med modellen att genomföra
förvärv tillsammans med ledningen i målföretaget. Deltaco bedömer att denna
modell minskar risken i förvärven och ger ett tydligt incitament för
företagsledningen samtidigt som Deltaco som industriell ägare kan skapa
möjlighet till synergier.

Aurora kommer att bedriva verksamhet som ett självständigt systerbolag till
Deltacos övriga dotterbolag Alcadon och SweDeltaco med tillvaratagande av
synergier genom viss samordning av bland annat sortiment och inköp.

Vi har tidigare kommunicerat till marknaden vår avvaktande hållning beträffande
konsumentmarknaden. Aurora är ett undantag som de senaste åren har gått från
klarhet till klarhet. Många konkurrenter har tappat marknadsandelar de senaste
åren och visar inga eller obefintliga resultat. Aurora har under de två senaste
åren ökat sin omsättning med 20 % och uppvisat 4-5 % i rörelsemarginal före
avskrivningar (EBITDA).

Vårt förvärvsbeslut är baserat på en noggrann analys av Auroras affärsmodell,
produkter, geografiska marknader och ledningskompetens.

Information om köpeskilling och den ekonomiska påverkan på Deltacos resultat
kommer att ges vid det förväntade slutförandet av förvärvet.

För ytterligare information:

Siamak Alian
VD Deltaco AB

Tel: +46 8 555 762 41
Mobil: +46 70 742 21 93
siamak.alian@deltaco.se

Flemming H. Tomdrup
CEO Solar A/S

Tel: +45 793 002 01
Mobile: +45 403 429 00
fht@solar.dk
Om Deltaco

Deltaco ska förvärva, äga och utveckla nischdistributörer inom IT, Mobility,
Hemelektronik, Nätverk och Datakommunikation i Norden och närområdet. Företag
inom Deltaco koncernen levererar både B2B och B2C produkter till IT- marknaden i
Norden och närliggande marknader. Koncernen har ca 124 anställda och är verksam
i alla nordiska länder och omsätter ca 650MSEK om året. Aktierna i Deltaco AB är
listade på First North under kortnamnet DELT och företagets Certified Adviser är
Remium Nordic AB. För mer information se www.deltacoab.se.

Om Aurora

Grundandet av Aurora gruppen blev resultatet av ett tätt samarbete 1998 mellan
OSK Elektrotillbehør AS (Norge) och Rudolph Schmidt A/S (Danmark). Idag består
verksamheten av fyra bolag alla verksamma i Norden. Aurora är Nordens ledande
serviceföretag med aktiviteter inom logistik och distribution av tillbehör till
elektronikprodukter och till den Nordiska konsumentvarumarknaden. För mer
information se www.auroragroup.eu.