Metsäliitto Osuuskunnan, M-real Oyj:n ja UPM-Kymmene Oyj:n sopimusneuvottelut Oy Metsä-Botnia Ab:n uudesta omistusrakenteesta ja Uruguayn toimintojen myynnistä UPM:lle on saatu päätökseen. Sopimus järjestelyn toteuttamisesta on allekirjoitettu 22.10.2009. Järjestelyn myötä Metsäliitto-konserni vahvistaa asemaansa kotimaisen pitkäkuituisen sellun valmistajana ja luopuu lyhytkuituisen eukalyptussellun tuotannosta. ”Sopimus on tärkeä askel määrätietoisesti toteuttamassamme rakennemuutoksessa, jolla keskitämme toimintaamme yhä vahvemmin valittuihin ydintoimintoihin. Metsäliitto Osuuskunta nousee järjestelyn myötä Metsä-Botnian enemmistöomistajaksi, ja voimme paremmin kehittää puuraaka-aine- ja selluvirtoja selkeästi omasta näkökulmastamme käsin. Kauppa osoittaa lisäksi, että uskomme suomalaisten metsäteollisuustuotteiden kilpailukykyyn tulevaisuudessa”, Metsäliitto-konsernin pääjohtaja Kari Jordan sanoo. Sopimukseen sisältyvään Metsä-Botnian Uruguayn toimintojen kauppaan kuuluvat enemmistöosuudet Fray Bentosin sellutehtaasta ja eukalyptuksen viljelyyn erikoistuneesta Forestal Oriental -yhtiöstä. Metsä-Botnia ja Metsäliitto Osuuskunta myyvät osuutensa kyseisissä toiminnoissa UPM:lle. Metsä-Botnian myymä osuus on 82,1 prosenttia ja Metsäliiton 5,5 prosenttia. Uruguayn toimintojen velattomaksi kokonaisarvoksi on sovittu noin 1,6 miljardia euroa. Järjestelyn yhteydessä Metsä-Botnia jakaa varojaan osakkailleen sekä lisäksi ostaa UPM:ltä omia osakkeitaan. Yhtiö rahoittaa osinkojen maksun, pääomanpalautuksen sekä omien osakkeiden oston Uruguayn toimintojen ja Pohjolan Voima Oy:n osakkeiden myynnistä saamillaan varoilla sekä hyödyntämällä olemassa olevia rahoitusjärjestelyjään. Samassa yhteydessä Metsäliitto Osuuskunta ostaa UPM:ltä 24,7 prosenttia ja M-realilta 3,0 prosenttia Metsä-Botnian osakkeista. Järjestelyn nettokassavaikutus Metsäliitto Osuuskunnalle on noin -110 miljoonaa euroa. Metsä-Botnian velattomaksi kokonaisarvoksi ilman Uruguayn toimintoja ja Pohjolan Voima Oy:n osakkeita on sovittu noin 1,9 miljardia euroa. Järjestelyn jälkeen Metsäliitto Osuuskunta omistaa Metsä-Botniasta noin 53 prosenttia, M-real noin 30 ja UPM noin 17 prosenttia. Osana järjestelyä Metsä-Botnia myy myös 77 prosenttia omistamistaan Pohjolan Voima Oy:n osakkeista UPM:lle. Osakkeiden kauppahinnaksi on sovittu noin 66 miljoonaa euroa. Nykyiset yhteistyösopimukset Metsä-Botnian ja osakkaiden välillä jäävät pääosin voimaan muuttumattomina, ja Metsä-Botnia toimii myös jatkossa sekä UPM:n että M-realin markkinasellun myyntikanavana. Järjestelyn toteuduttua Metsä-Botniasta tulee Metsäliitto Osuuskunnan tytäryhtiö, joka konsolidoidaan konserniin kokonaisuudessaan. Metsäliitto-konsernin liikevaihto kasvaa hieman ja järjestely kasvattaa sekä Metsäliitto Osuuskunnan että Metsäliitto-konsernin omaa pääomaa lähes 150 miljoonalla eurolla. Järjestelyllä ei ole olennaista vaikutusta emoyritys Metsäliitto Osuuskunnan omavaraisuuteen eikä nettovelkaantumisasteeseen. Metsäliitto-konsernin omavaraisuuteen ja nettovelkaisuuteen järjestelyllä on lievästi positiivinen vaikutus. Metsä-Botnian omavaraisuusaste ja maksuvalmius säilyvät järjestelyn jälkeenkin hyvinä. Pöyry Forest Industry Consulting Oy on toiminut asiantuntijana Metsä-Botnian toimintojen suhteellisessa arvonmäärityksessä. Kaupan täytäntöönpanon arvioidaan tapahtuvan viimeistään vuoden 2010 ensimmäisen neljänneksen aikana. Toteutuminen edellyttää mm. kilpailuviranomaisten hyväksynnän sekä rahoitusjärjestelyiden loppuunsaattamisen. Lisätiedot: Esa Kaikkonen, lakiasiainjohtaja, Metsäliitto-konserni, puh. 010 465 4749 Anne-Mari Achrén, viestintäjohtaja, Metsäliitto-konserni, puh. 010 465 4541