L'Agence France Locale a clôturé le 10 mai 2017 avec succès le placement de sa troisième émission benchmark depuis le début de ses activités, pour un montant total de 500 millions d'euros.
Comme pour son émission inaugurale, l'AFL a retenu, pour cette troisième transaction benchmark, une maturité de 7 ans. Le placement des titres de l'opération a été réalisé sur un rendement de 0.535%, correspondant à une marge de 25 points de base contre la courbe des obligations de l'Etat français (Obligations Assimilables du Trésor - OAT).
Le carnet d'ordres, qui représentait à sa clôture plus de 630millions d'euros, est composé de plus de trente investisseurs très variés, tant par le type (assurances, banques centrales, asset managers, trésoreries de banques, etc.) que par la provenance géographique, avec près de 75% d'investisseurs internationaux.
L'Agence France Locale, qui avait déjà émis plus de 300 millions d'euros depuis le début de l'année, a effectué son programme de financement de l'année 2017 à hauteur de 94%.
Termes de la transaction
- Emetteur : Agence France Locale
- Notation : Aa3 perspective stable (Moody's)
- Notation du programme : Aa3 perspective stable (Moody's)
- Format : Programme EMTN (les conditions définitives relatives à l'émission sont disponibles sur les sites de l'AMF (Autorité des marchés financiers - www.amf-france.org) et de l'Agence France Locale (www.agence-france-locale.fr). Le Prospectus de Base qui a reçu le visa AMF n°17-170 le 21 avril 2017 est publié sur les sites internet précités.)
- Montant : 500 millions d'euros
- Montant nominal de chaque obligation : 100 000 euros
- Date de règlement : 20 mai 2017
- Echéance : 20 juin 2024 (7 ans)
- Coupon : 0.50%
- Spread : OAT + 25 bps
- Cotation : Paris Euronext
La distribution finale est la suivante :
| Distribution par type d'investisseur | |
| Asset Managers | 21% |
| Central Banks / Official Institutions | 13% |
| Corporates | 10% |
| Insurance / Pension Funds | 0,50% |
| Bank Treasury | 55,50% |
| Distribution par geolocalisation | |
| France | 26% |
| Germany / Austria / Switzerland | 37% |
| United Kingdom & Nordics | 8% |
| Other Europe | 2,00% |
| Asia | 9,00% |
| Italy | 18% |
| À PROPOS DE L'AGENCE FRANCE LOCALE |
|
