2007 kuue kuu ja teise kvartali majandustulemused -------------------------------------------------------------------------------- | BILANSS | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | | | EEK | | | EUR | | -------------------------------------------------------------------------------- | (tuhandetes) | 30.06. | 30.06.2 | 31.12.2 | 30.06.2 | 30.06.2 | 31.12.2 | | | 2007 | 006 | 006 | 007 | 006 | 006 | -------------------------------------------------------------------------------- | AKTIVA | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Raha ja | 4 112 | 38 044 | 118 876 | 263 | 2 431 | 7 597 | | pangakontod (lisa | | | | | | | | 2) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Nõuded ostjate | 143 | 114 636 | 71 944 | 9 194 | 7 327 | 4 598 | | vastu (lisa 3) | 864 | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Mitmesugused | 11 964 | 9 909 | 7 883 | 765 | 633 | 504 | | nõuded ja | | | | | | | | ettemaksed (lisa | | | | | | | | 4) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Varud (lisa 5) | 68 253 | 52 961 | 58 771 | 4 362 | 3 385 | 3 756 | -------------------------------------------------------------------------------- | KÄIBEVARA KOKKU | 228 | 215 550 | 257 474 | 14 584 | 13 776 | 16 455 | | | 193 | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Põhivara | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Pikaajalised | 7 140 | 8 780 | 7 740 | 456 | 561 | 495 | | finantsinvesteeri | | | | | | | | ngud (lisa 6) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Materiaalne | 276 | 293 000 | 277 788 | 17 699 | 18 726 | 17 754 | | põhivara (lisa 7) | 922 | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Immateriaalne | 721 | 937 | 990 | 46 | 60 | 63 | | põhivara (lisa 8) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | PÕHIVARA KOKKU | 284 | 302 717 | 286 518 | 18 201 | 19 347 | 18 312 | | | 783 | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | AKTIVA KOKKU | 512 | 518 267 | 543 992 | 32 785 | 33 123 | 34 767 | | | 976 | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | PASSIVA | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Lühiajalised | | | | | | | | kohustused | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Võlakohustused | 70 414 | 164 | 131 | 4 500 | 11 | 8 | | (lisa 9) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Võlad tarnijatele | 40 140 | 28 602 | 27 472 | 2 565 | 1 828 | 1 756 | -------------------------------------------------------------------------------- | Mitmesugused | 101 | 105 386 | 59 463 | 6 491 | 6 735 | 3 801 | | võlad (lisa 10) | 563 | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Pakendi | 39 022 | 33 657 | 23 147 | 2 494 | 2 151 | 1 479 | | tagasiostukohustu | | | | | | | | s (lisa 11) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | LÜHIAJALISED | 251 | 167 809 | 110 213 | 16 050 | 10 725 | 7 044 | | KOHUSTUSED KOKKU | 139 | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Pikaajalised | | | | | | | | võlakohustused | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Kapitalirendi | 296 | 505 | 376 | 20 | 32 | 24 | | kohustused | | | | | | | | (lisa | | | | | | | | 9) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Omakapital (lisa | | | | | | | | 12) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Aktsiakapital | 80 000 | 80 000 | 80 000 | 5 113 | 5 113 | 5 113 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kohustuslik | 8 000 | 8 000 | 8 000 | 511 | 511 | 511 | | reservkapital | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Muud reservid | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Eelmiste | 145 | 227 099 | 227 099 | 9 293 | 14 514 | 14 514 | | perioodide | 403 | | | | | | | jaotamata kasum | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Jooksva aasta | 28 138 | 34 854 | 118 304 | 1 798 | 2 228 | 7 561 | | puhaskasum | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | OMAKAPITAL KOKKU | 261 | 349 953 | 433 403 | 16 715 | 22 366 | 27 699 | | | 541 | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | PASSIVA KOKKU | 512 | 518 267 | 543 992 | 32 785 | 33 123 | 34 767 | | | 976 | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | KASUMIARUANNE | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | (tuhandetes) | | EEK | | | EUR | | -------------------------------------------------------------------------------- | | jaanua | jaanua | | jaanuar | jaanuar | | | | r- | r- | | - | - | | -------------------------------------------------------------------------------- | | juuni | juuni | | juuni | juuni | | -------------------------------------------------------------------------------- | | 2007 | 2006 | 2006 | 2007 | 2006 | 2006 | -------------------------------------------------------------------------------- | Äritulud | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Müügitulu (lisa 13) | 464 | 349 | 770 133 | 29 665 | 22 362 | 49 220 | | | 155 | 896 | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Muud äritulud | 92 | 126 | 1 511 | 6 | 8 | 97 | -------------------------------------------------------------------------------- | Äritulud kokku | 464 | 350 | 771 644 | 29 671 | 22 370 | 49 317 | | | 247 | 022 | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Ärikulud | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Valmis- ja | | | | | | | | lõpetamata toodangu | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | jääkide muutus | -9 396 | -2 947 | -1 973 | -600 | -188 | -126 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kaubad, toore, | 194 | 138 | 303 884 | 12 426 | 8 862 | 19 422 | | materjal, teenused | 424 | 662 | | | | | | (lisa 15) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Mitmesugused | 117 | 86 431 | 182 063 | 7 497 | 5 524 | 11 636 | | tegevuskulud | 291 | | | | | | | (lisa 15) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tööjõukulud (lisa | 46 910 | 39 933 | 85 354 | 2 998 | 2 552 | 5 455 | | 15) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Põhivara kulum | 29 839 | 28 078 | 58 590 | 1 907 | 1 794 | 3 745 | | (lisa 7,8) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Muud ärikulud (lisa | 1 187 | 2 228 | 3 904 | 76 | 142 | 249 | | 15) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Ärikulud kokku | 380 | 292 | 631 822 | 24 304 | 18 686 | 40 381 | | | 255 | 385 | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | ÄRIKASUM | 83 992 | 57 637 | 139 822 | 5 367 | 3 684 | 8 936 | -------------------------------------------------------------------------------- | Finantstulud ja | 556 | 1 113 | 2 378 | 36 | 71 | 152 | | -kulud (lisa 16) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | JOOKSVA AASTA KASUM | 84 548 | 58 750 | 142 200 | 5 403 | 3 755 | 9 088 | | ENNE MAKSUSTAMIST | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tulumaks (lisa 18) | 56 410 | 23 896 | 23 896 | 3 605 | 1 527 | 1 527 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | JOOKSVA AASTA | 28 138 | 34 854 | 118 304 | 1 798 | 2 228 | 7 561 | | PUHASKASUM | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Puhaskasum aktsia | 3,52 | 4,36 | 14,79 | 0,22 | 0,28 | 0,95 | | kohta (lisa 17) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Lahustatud | 3,52 | 4,36 | 14,79 | 0,22 | 0,28 | 0,95 | | puhaskasum aktsia | | | | | | | | kohta (lisa 17) | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | II KVARTALI KASUMIARUANNE | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | (tuhandetes) | | EEK | | EUR | -------------------------------------------------------------------------------- | | 2007 | 2006 | 2007 | 2006 | -------------------------------------------------------------------------------- | Äritulud | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Müügitulu (lisa 13) | 283 005 | 224 858 | 18 087 | 14 371 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muud äritulud | 22 | 48 | 1 | 3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Äritulud kokku | 283 027 | 224 906 | 18 088 | 14 374 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Ärikulud | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Valmis- ja lõpetamata | | | | | | toodangu | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | jääkide muutus | -7 275 | -537 | -464 | -34 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kaubad, toore, materjal, | 116 771 | 85 370 | 7 463 | 5 456 | | teenused (lisa 15) | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Mitmesugused tegevuskulud | 72 587 | 53 822 | 4 640 | 3 440 | | (lisa 15) | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tööjõukulud (lisa 15) | 25 775 | 22 499 | 1 647 | 1 437 | -------------------------------------------------------------------------------- | Põhivara kulum (lisa 7,8) | 15 131 | 13 748 | 967 | 879 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muud ärikulud (lisa 15) | -26 | 1 633 | -2 | 104 | -------------------------------------------------------------------------------- | Ärikulud kokku | 222 963 | 176 535 | 14 251 | 11 282 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | II KVARTALI ÄRIKASUM | 60 064 | 48 371 | 3 837 | 3 092 | -------------------------------------------------------------------------------- | Finantstulud ja -kulud (lisa | -475 | 598 | -29 | 38 | | 16) | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | II KVARTALI PUHASKASUM | 59 589 | 48 969 | 3 808 | 3 130 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Puhaskasum aktsia kohta | 7,45 | 6,12 | 0,48 | 0,39 | | (lisa 17) | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Lahustatud puhaskasum aktsia | 7,45 | 6,12 | 0,48 | 0,39 | | kohta (lisa 17) | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- Majandustegevuse ja -tulemi kommentaar Saku Õlletehase poolaasta äritulud suurenesid 32,6% võrreldes eelmise aasta sama perioodiga, moodustades 464,2 miljonit krooni (29,67 miljonit EUR). Saku Õlletehase ärikasum kasvas ligemale poole võrra ehk 46% võrreldes eelmise aasta sama perioodiga, moodustades 83,99 miljonit krooni (5,36 miljonit EUR) olles edukaim joogitööstusettevõte Eestis. Saku Õlletehas müüs käesoleva aasta esimese kuue kuuga 49,07 miljonit liitrit jooke, mis on 16% enam, kui eelmise aasta samal perioodil. Õllede müük moodustas 37,3 miljonit liitrit kogumüügist. Ettevõte tegi väga hea poolaasta majandustulemuse hoolimata perioodi jooksul aset leidnud ootamatutest müügipiirangutest ning kehvast ilmast. Majandustulemuse aitasid vormistada nii tulude kasv läbi kvaliteetjookide arendamise kui ka kasumlikkuse kasv, seal hulgas edukas kulujuhtimine. Hüppelise kasvu on teinud Saku lauaveesari, mis on suurenenud 75%, mis ületab mitmekordselt turu kasvu. Tulude kasvatajaks olid eelkõige kvaliteetõlled, mis on Saku Õlletehase strateegiliseks tugevuseks nii sise- kui ka välismüügis. Kasumlikkuse kasv on seotud eelkõige äristrateegia elluviimisega nii tootearenduses kui ka müügitöö arengus, mis on viinud ettevõtte ülekaalukaks liidriks kvaliteetõllede turul ehk mainstream ja premium kategooria õlledes (omades vastavalt 62% ning 56% vastavast turust), tõstes seeläbi kogu turu väärtust kui ka ettevõtte kasumlikkust. 75% ettevõtte müügist annavad õlled, õllejoogid ja alkoholivabad õlled. Perioodi jooksul on Saku Õlletehas läbi viinud korporatiivmärgi uuenduse, turule toonud 0,3 liitrise uue generatsiooni sõrmuskorgiga Saku Originaali. Õllede kasvu on juhtinud Saku Kuld, Saku on Ice ning Saku Originaali müük. Uuringufirma ACNielsen andmetel on Saku Õlletehas kasvatanud oma turuosa nii liitris kui ka rahas. Ettevõtte fookust kvaliteetmarkidele näitab ka õlleturu jagunemine väärtuses, mille kohaselt on Saku Õlletehasel 51% jaeturust, järgnejaks AleCoq (Olvi) 34%. AC Nielsen andmetel jaguneb õlleturg mahult järgmiselt: Saku Õlletehas 47.2%, AleCoq 33.7%, odavad kaubanduskettide oma brändid 9,7%, Puls Brewery 0,8%, Viru Õlu 4.5%, ülejäänu jaguneb väiksemate importõllede vahel. Tulubaasi laiendamise eesmärgil on ettevõte turule toonud mitmeid teisi jooke, mis moodustavad 25% kogumüügist. Tänavu aasta jooksul on laienetud premium kokteilide turul sarjaga Sin; Vichy Classique jäätee; long drinkide sarjas uuendusliku Zip Freezer ning täiendatud Kiss siidrisarja maasikamaitselise joogiga. Lansseeritud on kodumaine energiajook Traffic ning tänaseks on alustatud naturaalse rahvusvahelise siidri, Strongbow Gold tootmist. Üle 70% kasvas võrreldes eelmise aastaga Saku lauavee müük, eelkõige tänu maitsestatud karboniseerimata Vichy Viva Fresh jätkuvale tootearendusele. Perioodi jooksul kasvas müük teistesse riikidesse, moodustades 18% kogumüügist. Eksport on seotud peamiselt teiste Balti riikidega ning eliitmargi Saku Kuld müügi alustamisega Soomes õlletehase Sinebrychoff tooteportfellis. Tänavusel hooajal on Saku Õlletehase oluliseks investeeringuks tootearenduskeskuse väljaarendamine koos laboriseadmete ning koolitatud ekspertidega, mille eesmärgiks on luua uusi retsepte ning tootesarju nii Eesti, Läti kui ka Leedu joogituru tarvis. Saku tootearenduskeskuses on välja töötatud Sin kokteilijoogid, uuenduslikud õllejoogid Dlight ning Vichy jäätee kui ka Viva Freshi maitseveed, mida müüakse kasvava trendiga kolmes Balti riigis. Turuliidrina teeb ettevõte aastaringselt investeeringuid tootmise- ja tehnoloogia arengusse. Peale eelkirjeldatud laboiseadmete võib oluliste investeeringutena välja tuua siidriveini tootmiseks vajaliku vastuvõtukeskuse ning tehnoloogi arenduse ning tooteraenduse vallas uue generatsiooni sõrmuskorgi arendus villimisjaoskonnas. Perioodile langesid aprillis toimuv erakorraline müügikeeld Tallinnas ning mitmed piirkondlikud müügipiirangud eelkõige Põhja Eestis, mis avaldasid mõju II kvartali alkohoolsete jookide müügile ning võivad pikas perspektiivis pärssida kvaliteetmarkide müüki nendes piirkondades. Ettvõtte ärikulude kasv on seotud müügimahtude kasvuga. Enim kasvasid kulud kaupadele, toormele ja materjalile, seda peamiselt ühekordses pakendis müüdavate toodete müügimahu kasvu tõttu. Samuti on seoses mahtude suurenemisega kasvanud kulud transpordile. Saku kasvatas teises kvartalis puhaskasumit 22% võrreldes eelmise aasta sama perioodiga, moodustades 59,59 miljonit krooni (3,80 m EUR). Poolaasta puhaskasumiks kujunes 28,1 miljonit krooni (1,78 m EUR), mis on 19 % väiksem eelmise aasta puhaskasumist seoses kõrgema dividendidelt makstava tulumaksuga esimeses kvartalis. 2006. aasta eest maksis Saku läbi aegade suuremaid dividende, mis tõstis dividendidelt makstava tulumaksumäära üle 50% kõrgemaks võrreldes eelmise aasta sama perioodiga. 25% ettevõtte aktsiakapitalist jaguneb väikeaktsionäride vahel, mis arvuliselt jaguneb peamiselt Eesti eraisikute vahel. Lisainformatsioon: Kristina Seimann +372 6508 400 Kristina.seimann@pruul.ee