KALLELSE TILL EXTRA BOLAGSSTÄMMA I SRAB SHIPPING AB (publ)

KALLELSE TILL EXTRA BOLAGSSTÄMMA I SRAB SHIPPING AB (publ)

Aktieägarna i SRAB Shipping AB (publ) kallas till extra bolagsstämma
onsdagen den 16 mars klockan 15.00 på bolagets kontor, Frihamnsgatan 25,
3 tr. (Magasin 2) i Stockholms Frihamn

Förslag till dagordning

1. Öppnande

2. Val av ordförande vid stämman

3. Upprättande och godkännande av röstlängd

4. Godkännande av dagordning

5. Val av en eller två justeringsmän

6. Prövning av om stämman blivit behörigen sammankallad

7. Styrelsens förslag till beslut om bolagsordningsändring

8. Styrelsens förslag till beslut om nedsättning av aktiekapital

9. Styrelsens förslag till beslut om bolagsordningsändring

10. Styrelsens förslag till beslut om riktad nyemission utan
företrädesrätt för aktieägarna

11. Styrelsens förslag till beslut om apportemission

12. Styrelsens förslag till beslut om konvertibelemission

13. Styrelsens förslag till beslut om sammanläggning av aktier och
ändring av bolagsordningen i samband härmed

14. Övriga ärenden

15. Avslutning

Bolagsordningsändring (punkt 7)

Styrelsen föreslår att gränserna för aktiekapitalet enligt § 4 i
bolagsordningen skall ändras till "Aktiekapitalet utgör lägst 1　500　000
kronor och högst 6 000　000 kronor" och att "Antalet aktier skall lägst
uppgå till 150　000　000 och högst 600　000　000 aktier".

　

Nedsättning av aktiekapitalet (punkt 8)

Styrelsen föreslår en minskning av aktiekapitalet med 1　714　452,60
kronor för avsättning till fri fond att användas enligt beslut av
bolagsstämman. Nedsättningen sker utan indragning av aktier. Detta
skulle innebära att nytt kvotvärde per aktie uppgår till 0,005 kronor.

Bolagsordningsändring (punkt 9)

För att möjliggöra de under punkterna 10 och 11 föreslagna emissionerna,
föreslår styrelsen att aktiekapitalet enligt § 4 i bolagsordningen skall
ändras till "Aktiekapitalet utgör lägst 20 000　000 kronor och högst 80
000　000 kronor" och att "Antalet aktier skall lägst uppgå till
4　000　000　000 och högst 16　000　000　000 aktier"

Riktad nyemission utan företrädesrätt för aktieägarna (punkt 10)

Styrelsen föreslår att bolagsstämman beslutar att genom en riktad
nyemission emittera högst 6　600　000　000 aktier varigenom bolagets
aktiekapital kan ökas med högst 33　000　000 kronor. Med avvikelse från
aktieägarnas företrädesrätt får endast vissa finansiella investerare i
SRAB Shipping teckna aktier i emissionen. Teckning skall ske under tiden
17-23 mars 2011. Teckningskursen skall vara 0,005 kronor per aktie och
vid full teckning kommer bolaget att tillföras 33　000　000 kronor.

Apportemission (punkt 11)

Styrelsen föreslår att bolagsstämman beslutar att öka bolagets
aktiekapital med högst 30　558 280 kronor genom apportemission om högst
6　111　656　000 nya aktier. Rätt att teckna nya aktier skall tillkomma
B-aktieägarna i SRAB Shippings dotterbolag SRAB Kemtank 1 AB, SRAB
Kemtank 2 AB och SRAB Kemtank 3 AB.

En B-aktie i SRAB Kemtank 1 AB skall berättiga till teckning av
2　320　000 nya aktier i SRAB Shipping mot betalning genom överlåtelse
till SRAB Shipping av en B-aktie i SRAB Kemtank 1 AB.

En B-aktie i SRAB Kemtank 2 AB skall berättiga till teckning av 2
372　000 nya aktier i SRAB Shipping mot betalning genom överlåtelse till
SRAB Shipping av en B-aktie i SRAB Kemtank 2 AB.

En B-aktie i SRAB Kemtank 3 AB skall berättiga till teckning av 3　724
000 nya aktier i SRAB Shipping mot betalning genom överlåtelse till SRAB
Shipping av en B-aktie i SRAB Kemtank 3 AB.

Baserat på de värderingar som har gjorts av apportegendomen motsvarar
betalningen en teckningskurs om 0,0125 kronor per aktie i SRAB Shipping.
Vid full teckning kommer bolagets egna kapital att ökas med 76　395 700
kronor varav 30　558　280 kronor utgör aktiekapital.

Teckning skall ske under tiden 28 mars till 11 april 2011.

Det slutliga värdet varmed apportegendomen kommer att tas upp i SRABs
balansräkning, kommer att, i enlighet med gällande redovisningsregler,
bestämmas baserat på kursen av SRABs aktie vid den s.k.
transaktionstidpunkten och kan därför komma att avvika från det
beräknade värdet.

Konvertibelemission (punkt 12)

Styrelsen föreslår att bolagsstämman beslutar att bolaget med avvikelse
från aktieägarnas företrädesrätt ska utge konvertibler om sammantaget
högst 33 miljoner kronor.

Danske Bank A/S, Danmark, Sverige Filial och Ålandsbanken Abp ska
ensamma vara teckningsberättigade. Betalning ska kunna ske genom
kvittning. Nominellt belopp per konvertibel ska vara 100　000 kronor och
teckningskursen ska motsvara nominellt belopp. Skälet för avvikelsen
från aktieägarnas företrädesrätt är att emissionen utgör en del av en
uppgörelse med koncernens långivare som är en förutsättning för bolagets
planerade finansiella rekonstruktion.

Konvertiblerna ska löpa räntefritt t.o.m. 31 december 2012 och därefter
utgår ränta om Stibor 90 dagar + 1,5 %. Räntan förfaller till betalning
den 31 mars, 30 juni, 30 september och 31 december varje år, första
gången den 31 mars 2013. Konvertibellånet förfaller till betalning den
31 december 2014. Bolaget kan under hela löptiden under vissa
förutsättningar återbetala konvertibellånet i förtid. Om bolaget
återbetalar konvertibellånet i förtid ska dock ränta utgå om Stibor 90
dagar + 1,5 % från dagen för teckning på återbetalat belopp.

Konvertibellånet kan fram till förfallodatum konverteras till aktier i
SRAB Shipping. Konverteringskurs ska vara 15 kronor per aktie efter
sammanläggning av aktier enligt förslag i punkt 13. Innan
sammanläggningen motsvarar konverteringskursen 0,015 kronor. Vid fullt
utnyttjande av konvertiblerna kan aktiekapitalet öka med högst 11
miljoner kronor.

Teckning och betalning av konvertiblerna ska kunna ske fram till den 30
juni 2011. Styrelsen ska ha rätt att senarelägga tecknings- och
likviddag.

Sammanläggning av aktier (punkt 13)

För att uppnå ett för bolaget ändamålsenligt antal aktier i bolaget
föreslår styrelsen att bolagsstämman beslutar om en sammanläggning av
aktier enligt följande:

Antal aktier i bolaget skall minskas genom att aktierna läggs samman 1:1
000, vilket innebär att tusen aktier läggs samman till en aktie.
Styrelsen skall bemyndigas att fastställa avstämningsdag för
sammanläggningen. Styrelsen skall också vara bemyndigad att vidta de
övriga åtgärder som erfordras vid sammanläggningens genomförande.

För genomförande av beslutet har överenskommelse med större aktieägare
träffats om att de vederlagsfritt och genom Euroclear Sweden ABs försorg
skall tillhandahålla sådana aktieägare vars aktieinnehav inte är jämnt
delbara med tusen, så många aktier att deras respektive aktieinnehav
blir jämnt delbara med tusen. Styrelsen föreslår därför även att § 4 i
bolagsordningen skall ändras till "Antalet aktier skall lägst uppgå till
4　000　000 och högst 16　000　000.

Deltagande

Rätt att delta i bolagsstämman har den som upptagits som aktieägare i
den av Euroclear Sweden AB förda aktieboken torsdagen den 10 mars och
som anmält sitt deltagande till bolaget senast fredagen den 11 mars 2011
klockan 16.00. I anmälan skall i förekommande fall anges det antal
biträden (högst två) som avses medföras vid stämman. Anmälan sker per
telefon 08-534 899 00, telefax 08-534 899 01, e-mail:
kirsi.siegfrids@srab.se eller genom brev till SRAB Shipping AB (publ),
Box 27233, 102 53 Stockholm.

För aktieägare som företräds av ombud bör fullmakt översändas i samband
med anmälan. Företrädare för juridisk person skall vara firmatecknare
eller ha fullmakt av firmatecknare och kunna styrka firmatecknares
behörighet med registreringsbevis eller motsvarande handling.

Aktieägare som låtit förvaltarregistrera sina aktier måste omregistrera
sina aktier i eget namn för att ha rätt att delta i stämman. Sådan
omregistrering måste vara verkställd torsdagen den 10 mars 2011, vilket
innebär att berörda aktieägare måste kontakta förvaltaren i god tid
dessförinnan.

Handlingar

Styrelsens fullständiga förslag till beslut jämte handlingar enligt 13
kap 6-8 §§ och 15 kap 8-10 §§ aktiebolagslagen kommer att finnas
tillgängliga på bolagets huvudkontor i Stockholm och på bolagets
webbplats  www.srab.se (http://www.srab.se/) från och med den 2 mars
2011. Även fullmaktsformulär kommer att hållas tillgängligt på bolagets
webbplats. Kopior av handingarna skickas till de aktieägare som begär
det och uppger sin postadress samt kommer även att finnas tillgängliga
på bolagsstämman.

Styrelsen och VD skall, om någon aktieägare begär det och styrelsen
anser att det kan ske utan väsentlig skada för bolaget, vid
bolagsstämman lämna upplysningar om förhållanden som kan inverka på
bedömningen av ett ärende på dagordningen.

Det totala antalet aktier och röster i bolaget uppgår till 342　890　520.

Stockholm i februari 2011

Styrelsen för SRAB Shipping AB (publ)