Utveckling av NAV och aktiekurs
* NAV per aktie den 30 november 2013 uppgick till 9,23 EUR (82 SEK)
* NAV per aktie (EUR) ökade med 0,8 % (1,8 % i SEK) jämfört med den 31 oktober
2013
* Värdet på likvida medel och kortfristiga placeringar uppgick till 0,45 EUR
(4 SEK) per aktie motsvarande sammanlagt 14 MEUR (126 MSEK)
* Stängningskursen för aktien den 30 november 2013 var SEK 63,75 (7,17 EUR)
motsvarande en ökning på 16 % jämfört med den 31 oktober 2013
* Antalet utestående aktier i East Capital Explorer per den 30 november 2013
var 31 424 309. Bolaget ägde inga egna aktier
* 1 EUR = 8,89 SEK per den 30 november 2013
Händelser under månaden
* Som tidigare meddelats strukturerar East Capital om delar av sina
alternativa investeringsfonder i vilka East Capital Explorer investerar.
Omstruktureringen gäller East Capitals fyra Bering fonder som har sin
hemvist på Caymanöarna. Dessa fonder flyttas till Luxemburg och stöps i
samband med detta om till två fonder, East Capital New Markets Fund och East
Capital Deep Value Fund. Omstruktureringen kommer att genomföras per
årsskiftet, förutsatt att fondernas investerare godkänner förändringarna på
extra bolagsstämma den 6 december
* Styrelsen i Melon Fashion Group (MFG) har utsett Mikhail Urzhumtsev,
nuvarande VD som President för MFG från och med 15 januari, 2014. Som
President kommer Mikhail att fokusera på det fortsatta strategiska arbetet i
MFG medan det operativa ansvaret har överlämnats till Polina Bakshaeva som
har utsetts till ny VD för bolaget. Polina började sin karriär på MFG 2006
som logistikchef och blev senare inköpschef.
En utdelning om totalt 200 MRUB (MEUR 4,4) har föreslagits av bolagets
styrelse. Utdelningen är föremål för fastställelse på extra bolagsstämma den
26 december och föreslås betalas ut den 27 december
Kalender för finansiell information
* Månatliga substansvärdesrapporter femte arbetsdagen efter månadens slut
* Bokslutskommuniké 2013, 20 februari 2014
* Årsredovisning 2013 är tillgänglig i april 2014
* Årsstämma 2014 äger rum den 22 april 2014
* Delårsrapport 1 januari - 31 mars 2014, 22 maj 2014
Portföljen den 30 november 2013
Substans- %
Värde- Värde- värde per Substans- Andel
förändring(1), förändring(1), aktie, värde, av
% november % 2013 EUR MEUR NAV
-------------------------------------------------------------------------------
Direktinvesteringar
Melon Fashion Group 0,0% 5,3% 1,41 44,2 15%
Starman 0,0% 2,9% 0,77 24,3 8%
Trev-2 Group 0,0% 0,0% 0,24 7,4 3%
Komercijalna Banka
Skopje -3,0% -23,1% 0,20 6,3 2%
-------------------------------------------------------------------------------
-0,2% 1,2% 2,62 82,2 28%
Fondinvesteringar
East Capital Bering
Balkan Fund 4,9% 14,3% 1,42 44,5 15%
East Capital Russian
Domestic Growth Fund 2,7% 2,3% 1,28 40,3 14%
East Capital Bering
Russia Fund -2,7% -13,1% 0,77 24,2 8%
East Capital Special
Opportunities Fund 1,7% 20,4% 0,73 22,8 8%
East Capital Bering
Central Asia Fund 1,0% 17,7% 0,69 21,8 8%
East Capital Baltic
Property Fund II 0,0% 6,1% 0,61 19,3 7%
East Capital Special
Opportunities Fund
II 2,7% -8,6% 0,58 18,2 6%
East Capital Bering
Ukraine Fund A 2,4% -7,8% 0,11 3,6 1%
East Capital Bering
Ukraine Fund R 0,6% -9,5% 0,10 3,0 1%
-------------------------------------------------------------------------------
1,9% 4,7% 6,29 197,7 68%
Kortfristiga
placeringar
Kortfristiga
placeringar(2) 0,07 2,1 1%
Likvida medel 0,38 12,1 4%
-------------------------------------------------------------------------------
0,45 14,1 5%
-------------------------------------------------------------------------------
Totalt portföljen 9,36 294,0 101%
Netto övriga
tillgångar och
skulder -0,13 -4,1 -1%
-------------------------------------------------------------------------------
Substansvärde 0,8% 1,1% 9,23 289,9 100%
-------------------------------------------------------------------------------
1) Beräkningen är justerad för investerade och mottagna belopp under perioden,
dvs. det är den procentuella förändringen mellan ingående värde plus
investeringar under perioden och utgående värde plus under perioden mottagna
medel
2) På grund av den pågående avvecklingen av East Capital Bering New Europe
Fund, East Capital Power Utilities Fund och East European Debt Finance
särredovisas inte längre dessa innehav utan inluderas i kortfristiga
placeringar då de kvarvarande tillgångarna är begränsade och förväntas
avyttrade innan årets slut
Notera att vissa tal i tabellen inte adderar till följd av avrundningar
Kontaktinformation
Catharina Hagberg, tillförordnad VD, East Capital Explorer, 08 505 885 52
Mathias Pedersen, CFO, East Capital Explorer, 08 505 977 48
Om East Capital Explorer
East Capital Explorer AB (publ) är ett svenskt investmentbolag som erbjuder
unika investeringsmöjligheter i Östeuropa till en bredare målgrupp. Bolaget gör
direktinvesteringar i onoterade och noterade bolag men investeringar görs också
via East Capitals private equity- fastighets- och alternativa
investeringsfonder. East Capital Explorers huvudsakliga investeringstema är
inhemsk tillväxt och bolaget fokuserar på sektorer som visar stor
tillväxtpotential som detaljhandel och konsumentvaror, finans samt fastigheter.
East Capital Explorer har utsett East Capital till att förvalta investeringarna.
East Capital Explorer är noterat på NASDAQ OMX Stockholm, Mid Cap.
Notering: NASDAQ OMX Stockholm, Mid Cap - Ticker: ECEX - ISIN: SE0002158568 -
Reuters: ECEX.ST - Bloomberg: ECEX SS Equity - Analytiker: Carnegie,
Handelsbanken, Remium, Erik Penser
Denna rapport har inte varit föremål för granskning av bolagets revisorer och
informationen offentliggörs enligt lagen om värdepappersmarknaden, lagen om
handel med finansiella instrument eller krav ställda i noteringsavtal.
Information lämnades för offentliggörande den 6 december 2013 klockan 07:00 CET.
[HUG#1748179]
East Capital Explorer AB - Substansvärdet (NAV) 82 SEK per aktie den 30 november 2013
| Source: East Capital Explorer AB
Attachments
